金馬股份日前發(fā)布了重組方案，擬以116億元收購(gòu)眾泰汽車(chē)。昨日公司召開(kāi)重大資產(chǎn)重組媒體說(shuō)明會(huì)，詳細(xì)解釋了重組方案。今日復(fù)牌公司股價(jià)一字漲停，報(bào)11.59元，成交稀少。

10月11日，金馬股份發(fā)布重組草案，公司擬以發(fā)行股份的方式購(gòu)買(mǎi)鐵牛集團(tuán)和長(zhǎng)城長(zhǎng)富等22名交易對(duì)方合計(jì)持有的眾泰汽車(chē)100%股權(quán)，發(fā)行價(jià)格為每股8.91元，眾泰汽車(chē)估值達(dá)116億元。此外，金馬股份還擬將向包括鐵牛集團(tuán)在內(nèi)的不超過(guò)10名特定對(duì)象增發(fā)配套募資不超過(guò)20億元，用于新能源汽車(chē)項(xiàng)目。其中，作為金馬股份大股東黃山金馬集團(tuán)有限公司的控股股東，鐵牛集團(tuán)將認(rèn)購(gòu)其中5億元。

10月24日下午，金馬股份于深交所召開(kāi)重大資產(chǎn)重組媒體說(shuō)明會(huì)，上證報(bào)等媒體就市場(chǎng)普遍關(guān)注的并購(gòu)的必要性、眾泰汽車(chē)業(yè)績(jī)承諾、交易作價(jià)合理性、交易標(biāo)的經(jīng)營(yíng)情況等熱點(diǎn)問(wèn)題，與公司進(jìn)行了多輪問(wèn)答。

對(duì)于此次并購(gòu)的必要性，金馬股份方面回應(yīng)，公司在汽車(chē)模具、儀表等零部件的生產(chǎn)銷(xiāo)售領(lǐng)域具有豐富的經(jīng)驗(yàn)和技術(shù)儲(chǔ)備，公司同時(shí)積極尋求在產(chǎn)業(yè)鏈下游、產(chǎn)品結(jié)構(gòu)等方面的縱向延伸，以達(dá)到跨越式發(fā)展。因而，向產(chǎn)值更大、影響力更強(qiáng)的汽車(chē)整車(chē)產(chǎn)業(yè)進(jìn)發(fā)，成為公司的重要戰(zhàn)略訴求，通過(guò)此次重大資產(chǎn)重組并購(gòu)整車(chē)制造企業(yè)并與其在產(chǎn)業(yè)鏈協(xié)同發(fā)展，是公司不斷做大做強(qiáng)的重要舉措和必要途徑。

對(duì)于外界關(guān)注度較高的業(yè)績(jī)承諾能否實(shí)現(xiàn)的問(wèn)題，金馬股份方面認(rèn)為，眾泰汽車(chē)以往的良好業(yè)績(jī)表現(xiàn)為其后續(xù)業(yè)績(jī)承諾的可實(shí)現(xiàn)性提供了強(qiáng)有力的保障。據(jù)介紹，眾泰汽車(chē)的盈利能力較為強(qiáng)勁，其2015年和2014年實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入分別為137.45億元和66.20億元，實(shí)現(xiàn)歸屬于母公司的凈利潤(rùn)分別為9.09億元和1.81億元。另外，從今年前9月眾泰汽車(chē)的銷(xiāo)量完成情況等來(lái)看，金馬股份認(rèn)為，伴隨著汽車(chē)銷(xiāo)售旺季的發(fā)力，公司有信心完成此前公告的2016年度業(yè)績(jī)承諾目標(biāo)。

針對(duì)記者提出的金馬股份將如何對(duì)眾泰汽車(chē)進(jìn)行管理整合的問(wèn)題，金馬股份則表示，公司將從整體上保持眾泰汽車(chē)的獨(dú)立性、進(jìn)行相應(yīng)資產(chǎn)整合以促進(jìn)業(yè)務(wù)協(xié)同發(fā)展和提升效率、整合研發(fā)資源和促進(jìn)協(xié)同研發(fā)、提升和規(guī)范公司治理等四個(gè)方面對(duì)眾泰汽車(chē)進(jìn)行整合。金馬股份坦言，由于整車(chē)與零部件環(huán)節(jié)的業(yè)務(wù)運(yùn)營(yíng)有一定差異，且眾泰汽車(chē)管理團(tuán)隊(duì)深耕整車(chē)行業(yè)多年，為了保持眾泰汽車(chē)管理和業(yè)務(wù)的連貫性，上市公司將保留眾泰汽車(chē)現(xiàn)有的管理團(tuán)隊(duì)，負(fù)責(zé)眾泰汽車(chē)的日常經(jīng)理管理工作，確保其核心團(tuán)隊(duì)成員的穩(wěn)定和日常運(yùn)營(yíng)的相對(duì)獨(dú)立。

金馬股份還強(qiáng)調(diào)，本次交易完成后，上市公司將整合雙方汽車(chē)整車(chē)與零部件研發(fā)資源，使零部件研發(fā)團(tuán)隊(duì)在技術(shù)開(kāi)發(fā)的早期就與整車(chē)制造團(tuán)隊(duì)形成緊密合作，促進(jìn)汽車(chē)零部件生產(chǎn)和整車(chē)制造業(yè)務(wù)板塊的協(xié)同研發(fā)，進(jìn)一步提升研發(fā)能力。同時(shí)，金馬股份董事長(zhǎng)燕根水補(bǔ)充介紹說(shuō)，雙方在各自業(yè)務(wù)領(lǐng)域都具有較強(qiáng)的研發(fā)實(shí)力，金馬股份擁有省級(jí)企業(yè)技術(shù)研發(fā)中心、國(guó)家級(jí)博士后工作站、安徽省車(chē)用儀表及電器工程研究中心等創(chuàng)新平臺(tái)，眾泰汽車(chē)建有浙江省級(jí)企業(yè)研究院、省級(jí)院士專(zhuān)家工作站等多個(gè)自主研發(fā)機(jī)構(gòu)，并與浙江大學(xué)、浙江省汽車(chē)平臺(tái)合作共建了博士后工作站。